С утра я уже дал пару сумбурных мыслей по рынку. Теперь, окончательно проснувшись, предлагаю разобрать последние инфоповоды и прикинуть, куда может дуть ветер дальше
1️⃣ Выбор Трампа дал больше импульса, чем инаугурация.
Незадолго до выборов крипта росла на обещаниях Трампа подумать про крипторезерв и интеграцию крипты в экономику США. Когда его выбрали, фондовый и криптовалютный рынки перешли в режим всё на зеро, а мы увидели тот самый памп, которого долго ждали. Но чем ближе мы шли к инаугурации, тем больший откат происходил по отдельно взятым секторам.
А когда рынок замер в ожидании чуда, произошёл запуск сначала Trump, а затем Melania. Это был маркетинговый ход и финт ушами от пиарщиков:
• Все текущие инфоповоды уже были заложены в рынки с ноября месяца, а устраивать новый памп на рынке сейчас дорого и неэффективно
• Вместо этого Трамп и КО устроили людям американские горки на мемах, отвлекли внимание и залутали пару ярдов в карман
2️⃣ Китай показал пример эффективного ИИ.
22 января китайская компания DeepSeek выкатила свою ИИ-модель R1, которая является прямым конкурентом ChatGPT от OpenAI. Но из-за более умного подхода к архитектуре китайская нейронка работает лучше и дешевле, чем американская. При этом R1 использует обычные видеокарты, а GPT полностью сидит на новинках от Nvidia и инвестициях в миллиарды долларов. Где-то в дали Илон Маск с его GROK ехидно потирает лапки.
На таком контрасте американская фонда по части ИИ напряглась, а высокорисковые активы, в том числе и токены криптопроектов, начали падать. Сегодня вечером с открытием US фонды может стать ещё веселее, так что приготовься.
3️⃣ RWA-нарратив и переоценённые проекты.
Помимо ИИ-повестки, крипта ждала хороший буст за счёт токенизации различных активов, что дало бы приток больших денег и развитие инфраструктуры. Самым ярким примером является токенизация Трампом своего имени: запуск NFT-карточек, мемкоинов, проекта WLFI и кроссовок на блокчейне.
Но если Трамп не ссыт и делает вещи, тто профильные проекты из мира RWA, такие как Elixir, Plume, Ondo и другие, пока остаются в стороне, несмотря на миллионы инвестиций. Они лишь бубнят про партнёрства с BlackRock и другими институционалами. Невольно вспоминается аналогия, что в начале 90-х каждый третий был партнёром МММ, но в конце 90-х каждый третий стал лохом.
Вместе с RWA сейчас буксуют флагманы в лице Berachain, Monad, представители рестейкинг цехов на Sol и Eth, якобы революционные чейны Sui и Aptos и другие свистоперделки, которые были запущены с целью сделать крипту лучше и принести миру масадопшн. Означает ли это, что мы находимся в пузыре и рынок дампанётся? Мне кажется нет, просто проекты ждут более выгодной рыночной картины для выхода в кеш.
4️⃣ Печать денег.
Ноябрьский рост сопровождался ежедневным вливанием в рынок миллиардов долларов через эмиссию стейблов, сейчас же этот краник начал пересыхать и пампы происходят исключительно за счёт перетекания ликвы из одного сектора в другой.
5️⃣ Итоговая картина по рынку.
Единственный нарратив, который явно демонстрирует жизнь - это Solana:
• Трамп запустил мемасы
• Туда переехал крупнейший агрегатор ИИ-агентов Virtuals
• Jupiter выпустил анонс про свой омничейн Jupnet, что может выйти далеко за пределы соланы
• Jupiter также выкупил Moonshot, чтобы получать профит от мемкоин трейдеров через Apple Pay
Несмотря на все эти прелести, в Solana львиная доля бабла это деньги простых нормисов, которые ищут быстрых иксов и сама SOL уже откатилась до прединагурационных значений. Крупные бабки идут на откуп BTC и Ethereum через ETF и ончейн, возможно для разгрузки на следующих хаях.
Пока что у меня сложилась подобная картинка, если у тебя есть своё мнение по рынку - welcome
обсуждать в чатике, а я пока посмотрю, что из мемчиков можно взять на просадке.
VSЁ для тебя |
бабло |
ноушен |
обменник
